2023년 3분기 최고의 석유 및 가스 주식

Saturn Oil & Gas, Vertex Energy 및 YPF SA는 각각 가치, 성장 및 모멘텀 측면에서 최고입니다.

Thatree Thitivongvaroon / 게티 이미지

이번 달 최고 석유 및 가스 주식에는 YPF SA, Weatherford International PLC, Vista Energy SAB de CV가 포함되며, 이들 회사의 주가는 지난 한 해 동안 4배 이상 올랐습니다.

XLE(Energy Select Sector SPDR ETF)로 대표되는 산업주는 지난 12개월 동안 19% 상승한 반면, 시가총액이 가장 큰 미국 주식을 추적하는 Russell 1000은 15% 상승했습니다.

다음은 각각 최고의 가치, 가장 빠른 성장, 가장 큰 모멘텀을 지닌 상위 3개 산업 주식입니다. 모든 데이터는 7월 14일 기준입니다.

이는 12개월 후행 가격 대비 수익(P/E) 비율이 가장 낮은 석유 및 가스 주식입니다. 낮은 P/E 비율은 창출된 수익 1달러에 대해 더 적은 비용을 지불하고 있음을 나타냅니다. 이익은 배당금과 자사주 매입의 형태로 주주들에게 반환될 수 있습니다.

출처: YCharts

다음은 가장 최근 분기별 전년 대비(YOY) 매출 성장률과 가장 최근 분기별 YOY 수익을 50/50 가중치로 기준하여 기업에 점수를 매기는 성장 모델에 따라 순위가 매겨진 최고의 석유 및 가스 주식입니다. 공유 (EPS) 성장.

매출과 수익 모두 기업의 성공에 중요한 요소입니다. 따라서 하나의 성장 지표로만 회사 순위를 매기면 순위가 해당 분기의 회계 이상(예: 세법 변경 또는 구조 조정 비용)에 영향을 받기 쉬우며, 이로 인해 한 수치 또는 다른 수치가 일반적으로 비즈니스를 대표하지 못하게 될 수 있습니다. 분기별 EPS 또는 매출 성장률이 1,000%를 넘는 기업은 이상치에서 제외되었습니다.

출처: YCharts

지난 12개월 동안 총 수익률이 가장 높은 석유 및 가스 주식입니다. 총수익률이 1,000%를 넘는 기업은 이상치에서 제외되었습니다.

출처: YCharts

인플레이션/이자율 헤지: 역사적으로 인플레이션 상승은 유가 상승과 상관관계가 있었으며, 이는 투자자들에게 석유 및 가스 주식에 투자함으로써 잠재적인 포트폴리오 헤지 수단을 제공했습니다. 일반적으로 연준은 소비자 수요를 낮추는 것을 목표로 인플레이션을 해결하기 위해 금리를 인상합니다. Path Trading Partners의 공동 창업자인 Bob Iaccino에 따르면, 지난 6번의 금리 긴축 주기 동안 WTI(West Texas Intermediate) 원유 계약의 가격은 각 금리 인상 후 6개월 동안 평균 16.06% 상승했습니다.

세금 혜택 : 석유 및 가스 주식에 투자하면 투자자와 생산자에게 다양한 세금 혜택이 제공됩니다. 일부 주요 이점에는 활성 및 수동 소득이 유리한 방식으로 처리되고 특정 시추 및 임대 비용 공제가 포함됩니다. 예를 들어, 국세청(IRS) 세법에서는 석유 및 가스 로열티 수익을 수동 소득으로 간주하고, 순손실을 능동 소득으로 분류합니다. 이를 통해 일부 투자자는 자본 이득과 같은 다른 형태의 소득으로 인한 생산 수익 손실을 상쇄할 수 있습니다.

정부 규제 강화 : 석유 및 가스 재고는 정부가 탄소 배출을 낮추기 위한 목표를 설정하고 화석 연료에서 재생 가능 에너지원으로의 전환을 지속적으로 장려함에 따라 환경 규제로 인해 점점 더 많은 어려움에 직면하고 있습니다. 해당 부문의 주식은 이미 자본 지출(CapEx)이 높습니다. 따라서 기후 목표를 달성하기 위해 더 많은 비용을 추가하면 특히 에너지 가격이 하락하기 시작하는 경우 현금 보유액이 소모됩니다.

가격 변동성 : 석유 및 가스 관련 주식은 수급 펀더멘털과 지정학적 사건으로 인해 상당한 원자재 가격 변동성을 보이기 쉽습니다. 예를 들어, 석유수출국기구(OPEC) 회원국이 생산량을 늘리기로 전격 결정하면 유가가 급락할 수 있습니다. 반대로, 전쟁이 발발하면 에너지 가격이 급등할 수 있습니다. 예를 들어, 세계 최대 가스 수출국인 러시아의 위치로 인해 러시아의 우크라이나 침공 이후 2022년 상반기 천연가스 가격은 약 75% 상승했습니다.